¿Qué es el comercio de alta frecuencia (HFT)?

¿Qué piensas cuando escuchas la palabra “trading”? Para la mayoría de las personas, la respuesta a esta pregunta probablemente sería algo así como “hombres con traje, gritando y mirando gráficos que se mueven rápidamente en una pantalla grande”. Por supuesto, la realidad es bastante diferente.

Hoy en día, el comercio es muy diverso: podría ser un joven estudiante presionando algunos botones en su aplicación de comercio favorita, una mujer de negocios de mediana edad que investiga los ETF en los que quiere invertir los ahorros de su vida, o grandes corporaciones que utilizan algoritmos que examinan miles de datos. puntos por segundo para ejecutar la mejor operación. Este último es el tema de este artículo: se llama comercio de alta frecuencia, o HFT para abreviar.

¿Qué es el comercio de alta frecuencia (HFT)?

El comercio de alta frecuencia, o HFT, es un método comercial que utiliza programas informáticos para ejecutar una gran cantidad de órdenes por segundo. También implica utilizar algoritmos de IA complejos que analizan continuamente el mercado para encontrar discrepancias de precios en los diferenciales de oferta y demanda y pueden determinar las mejores oportunidades de compra/venta. utiliza un lote de poder de cómputo.

Comprender el comercio de alta frecuencia (HFT)

El comercio de alta frecuencia puede verse como mil sesiones de comercio regulares ejecutadas en segundos, sin mucha participación del operador. Los algoritmos HFT pueden abrir y cerrar miles de transacciones diferentes por segundo por sí mismos.

Los comerciantes de alta frecuencia usan código para explotar cosas como marcos de tiempo cortos, discrepancias menores en los diferenciales de oferta y demanda, tendencias y más. HFT debe estar lo más cerca posible de estar completamente optimizado para funcionar bien. Como resultado, es muy ávido de todo tipo de recursos, desde el poder de cómputo hasta el tiempo del comerciante.

Es posible que los inversores minoristas ejecuten sus propios algoritmos comerciales de alta frecuencia. Sin embargo, requiere una comprensión profunda tanto de la programación como del comercio, así como de los recursos para ejecutar dichos algoritmos. Además, HFT suele implicar un volumen total de negociación realmente alto, que también es bastante exigente con el hardware.

Como resultado, HFT no es utilizado realmente por nadie más que por inversores institucionales a gran escala. Muchos comerciantes habituales lo ven como un ejercicio divertido o una forma pasiva de ganar unos cuantos dólares.

¿Cómo funciona el comercio de alta frecuencia?

El objetivo del comercio de alta frecuencia son las ganancias a corto plazo que serían casi imposibles de obtener para un ser humano. Para lograrlo, esos algoritmos realizan miles de cálculos por segundo para determinar si un activo está infravalorado o sobrevalorado y detectan desencadenantes que serían invisibles a simple vista.

Los algoritmos comerciales de alta frecuencia buscan aprovechar todas y cada una de las discrepancias que pueden detectar en cualquier diferencial de oferta y demanda. Las ganancias obtenidas de estas operaciones suelen ser bastante minúsculas, pero suman: después de todo, el programa puede ejecutar miles de transacciones por segundo.

Dado que el comercio de alta frecuencia depende tanto de captar el momento adecuado para abrir y cerrar el comercio, debe ejecutarse en un hardware muy potente. Esta es una de las principales razones por las que no es muy accesible para los inversores minoristas. Otro es el hecho de que los operadores de alta frecuencia deben tener un conocimiento profundo del mercado en el que están operando y deben estar preparados para cualquier problema que pueda surgir.

Aquí hay un ejemplo de una sesión de negociación de alta frecuencia.

Comercio de alta frecuencia en criptomonedas

El comercio de alta frecuencia se puede utilizar y se está utilizando en la industria de la criptografía al igual que en el mercado de valores. Las criptomonedas y sus precios volátiles son perfectos para los inversores institucionales que tienen la capacidad de aprovechar los diferenciales anormales de oferta y demanda.

El mercado de criptomonedas hace que sea muy fácil ejecutar operaciones de arbitraje, un elemento básico en las estrategias comerciales de alta frecuencia. Implica buscar diferencias en el precio de un activo, ya sea Bitcoin o acciones, en diferentes bolsas.

Beneficios del comercio de alta frecuencia (HFT)

Además de ser increíblemente rentable para su creador si se realiza correctamente, el comercio de alta frecuencia también ofrece otro gran beneficio: crea liquidez en el mercado. Muchos comerciantes de alta frecuencia asumen el papel de creadores de mercado al colocar simultáneamente ofertas y demandas en el mismo mercado.

Los creadores de mercado siempre son bienvenidos en cualquier mercado y plataforma, ya sea Binance o la Bolsa de Valores de Nueva York; después de todo, son los que mantienen la salud de los mercados. Su existencia permite que otros participantes del mercado ejecuten operaciones sin problemas.

Preguntas más frecuentes

¿Es rentable el comercio de alta frecuencia?

El comercio de alta frecuencia puede ser rentable si se utiliza en todo su potencial. Si no está utilizando los mejores algoritmos o un buen hardware para ejecutarlo, es poco probable que obtenga grandes ganancias con HFT.

¿Es bueno el comercio de alta frecuencia?

HFT no es intrínsecamente bueno o malo: es una herramienta que pueden usar los comerciantes de alta frecuencia, como los robots comerciales. Algunos de ellos son buenas personas y otros no tanto. Sin embargo, cuando se trata de ganar dinero para inversores institucionales o de crear liquidez en la bolsa y otros mercados, HFT es definitivamente bueno.

¿Cuánto gana un trader de alta frecuencia?

Los comerciantes de alta frecuencia no tienen un salario base. La mayoría de las veces, sus ingresos variarán enormemente según la calidad del hardware y los algoritmos complejos, el estado del mercado y, lo que es más importante, el azar.

¿Puedes hacer trading de alta frecuencia desde casa?

Técnicamente, es posible convertirse en un comerciante de alta frecuencia en la comodidad de su hogar. Sin embargo, es poco probable que esa empresa resulte rentable.

¿Es injusto el comercio de alta frecuencia?

HFT no es injusto per se, pero definitivamente puede usarse de manera poco ética y conducir a ganancias mal habidas. Aunque existen muchas regulaciones, HFT todavía se puede utilizar para manipular los precios de los activos.

Descargo de responsabilidad: Tenga en cuenta que el contenido de este artículo no es un consejo financiero o de inversión. La información proporcionada en este artículo es solo la opinión del autor y no debe considerarse como una oferta de recomendaciones comerciales o de inversión. No ofrecemos ninguna garantía sobre la integridad, fiabilidad y precisión de esta información. El mercado de criptomonedas sufre de alta volatilidad y movimientos arbitrarios ocasionales. Cualquier inversionista, comerciante o usuario habitual de criptografía debe investigar múltiples puntos de vista y estar familiarizado con todas las regulaciones locales antes de comprometerse con una inversión.